Работ в текущем разделе: [ 4180 ] Дисциплина: Финансовый анализ На уровень вверх
Тип: Контрольная работа |
Цена: 450 р. |
Страниц: 13 |
Формат: doc |
Год: 2012 |
Купить
Содержание
|
ПОРТФЕЛЬНЫЙ АНАЛИЗ.
|
Введение
|
Портфельный анализ (англ. portfolio analysis) - оценка состояния совокупности активов, служащих инструментом сохранения капитала инвестора и получения им дохода. При проведении портфельный анализ менеджеры частных и институциональных инвесторов обрабатывают массивы информации, используя количество, инструменты анализа инвестиций. Цель портфельного анализа - создание диверсифицированного портфеля ценных бумаг с наивысшим уровнем ожидания доходности и удовлетворительным уровнем риска. Портфельный анализ способствует повышению эффективности финансовых рынков. Диверсификация приводит к снижению общего риска портфеля вследствие уменьшения собственного риска и усреднения рыночного риска, т.к. стандартное отклонение (мера риска) всего портфеля при этом оказывается меньше стандартных отклонений каждого вида ценных бумаг, входящих в портфель. Для финансового менеджера формирование, анализ и управление портфелем - свидетельство расширения сферы влияния и упрочения позиций фирмы на рынке ценных бумаг, проявление профессионализма в решении проблемы оптимального использования средств инвестора путем вложения капитала в ценные бумаги с наилучшими инвестиционными качествами и обеспечения дополнительного источника высокого дохода с наименьшим риском.
|
Список литературы
|
Уильям Ф. Шарп, Гордон Дж. Александер, Джеффри В. Бейли. Инвестиции. 5-ое издание -М., Инфра-М, 2004.
Касимов Ю.Ф. Введение в теорию оптимального портфеля ценных бумаг. -М., Анкил, 2005.
Алексеев М. Ю. Рынок ценных бумаг.- М., Финансы и статистика, 1997.
Первозванский А.А. Финансовый рынок, расчет и риск. -М., Инфра-М, 1994.
|
Примечания:
|
Примечаний нет.
|
|