1. Существует три основных формы привлечения кредита у коммерческого банка.

Они отличаются способами возврата первоначальной суммы и выплаты процентов.

1. Способ погашения кредита разовым платежом в конце срока. Это самое простое условие кредитования, т.к. ежемесячные или другие периодические выплаты процентов строго фиксированы, т.е. начисление процентов распределяется равномерно исходя из общей суммы кредита, возврат кредита осуществляется по истечении срока кредитования.

К достоинствам этого варианта привлечения средств следует отнести не только его простоту, но и тот факт, что большая часть выплат (вся основная сумма долга) приходится на последний расчетный период. В случае инфляции это приводит к снижению фактической стоимости кредита.

К недостаткам это способа можно отнести: высокую нарицательную (текущую) стоимость кредита (она может быть максимальной из всех возможных вариантов при одинаковой годовой ставке процента в случае ежемесячных выплат процента), т.к. база для начисления процентов не уменьшается, т.е. проценты начисляются на всю сумму кредита в течение всего срока кредитования; необходимость аккумулировать в последние месяцы большую сумму для окончательного расчета с банком.

2. Погашение кредита равными выплатами основной суммы. В этом случае основная часть долга делится на равные части в зависимости от количества предстоящих платежей, а проценты начисляются на остаток основной суммы. Т.е. в первый период выплачивается равная часть основной суммы кредита и проценты на всю сумму кредита, во второй и последующий периоды – часть основной суммы и проценты, но уже не на всю сумму кредита, а на остаток основной суммы.

К безусловным достоинствам этого метода следует отнести относительную «дешевизну» его для получателя за счет снижения базы для начисления процентов. Зачастую это самый выгодный способ привлечения кредита. Кроме того, распределение платежей более равномерно, нежели при способе погашения кредита разовым платежом в конце срока, что позволяет более точно планировать движение денежных средств.

С другой стороны, такой способ уплаты более сложен и, к тому же, имеются определенные трудности с его привлечением, потому что банки неохотно применяют данный способ кредитования в силу его относительной «убыточности» для банка, предпочитая либо первый вариант, либо способ равновеликих выплат.

3. В практике кредитования часто применяется способ выплаты суммы кредита равными срочными уплатами. Размер равновеликих платежей по кредиту можно рассчитать, представив сумму кредита в виде обыкновенного аннуитета по следующей формуле:

Примечаний нет.